2017年底以來，信息技術(shù)領(lǐng)域利好不斷襲來，多上市公司項目入圍人工智能等擬支持項目名單，工信部批復(fù)新增6條國際互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)專用通道，我國NB-IoT終端設(shè)備進網(wǎng)檢測工作正式啟動……在A股市場上，資金加速向云計算概念集結(jié)。昨日wind云計算概念大漲3.11%。對此，市場人士表示，2018年信息技術(shù)投資主線仍以人工智能、云計算為主，建議把握硬件+算法+大數(shù)據(jù)三條主線，以及云計算板塊相關(guān)細分行業(yè)龍頭。

高景氣可期

縱觀整個2017年度，信息技術(shù)行業(yè)中漲幅最大的板塊（不含衛(wèi)星應(yīng)用）為計算機硬件板塊，漲幅前三的個股（不含2017年上市的股票）為?？低?、中興通訊、科大訊飛、人工智能和5G在下半年表現(xiàn)尤為突出，相關(guān)行業(yè)的高景氣度有望在2018年延續(xù)。

根據(jù)IDC統(tǒng)計，截至2017年Q1全球公有云基礎(chǔ)設(shè)施支出已經(jīng)達到所有IT基礎(chǔ)設(shè)施支出33.5%，同比增速34.1%，而傳統(tǒng)IT基礎(chǔ)設(shè)施規(guī)模則同比下滑4.2%。預(yù)計未來四年公有云IaaS仍然將保持每年27%的年復(fù)合增長率，在2020年公有云基礎(chǔ)設(shè)施開支比例將有望達到所有IT基礎(chǔ)設(shè)施比例的50%。而對應(yīng)的是傳統(tǒng)IT基礎(chǔ)設(shè)施支出占比的持續(xù)下滑。而全球公有云市場規(guī)模也將由2015年的670億美????增長到2020年的1620億美元。

根據(jù)國內(nèi)公有云提供商數(shù)據(jù)，阿里云2017年Q3收入29.75億元，同比增長99%；國內(nèi)規(guī)模第三的金山云2017年Q3實現(xiàn)收入3.6億元，同比增長80%。AWS北京地區(qū)在獲得云計算拍照前三季度也有超過4億元的收入，同比增長超過80%。未來三年中國公有云增速有望維持超過60%年復(fù)合增長率，正式獲得云計算牌照后，由光環(huán)新網(wǎng)運營的AWS北京區(qū)云計算業(yè)務(wù)未來也將獲得高速增長。

從昨日盤面看，隨著云計算概念爆發(fā)，深科技、中科金財、高升控股等放量漲停，31只成分股漲幅在1%以上，占正常交易成分股的79%。

技術(shù)落地加速

相關(guān)機構(gòu)預(yù)計，在經(jīng)濟由高速增長轉(zhuǎn)向高質(zhì)量增長的背景下，高科技成為制造業(yè)發(fā)展的主題。以人工智能、云計算為主線的計算機板塊將在2018年迎來機遇，國家層面有關(guān)人工智能和云計算的相關(guān)政策落地將進一步推動產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。云計算方面，企業(yè)上云有助于調(diào)節(jié)制造業(yè)的信息化支出，將一次性投入變?yōu)榘葱枳庥?，降低制造業(yè)信息化門檻，實現(xiàn)由“自建”到“????用”的跨越將會是企業(yè)未來在IT開支方面變化的趨勢，云計算產(chǎn)業(yè)鏈從IDC到IaaS、PaaS、SaaS各層級都將迎來高速增長。

信達證券認為，隨著政企大量上云，受益于我國食品行業(yè)，大數(shù)據(jù)行業(yè)的蓬勃發(fā)展以及政策的強力助推，云服務(wù)需求在市場和政策的驅(qū)動下不斷上漲，我國云計算產(chǎn)業(yè)規(guī)模超越全球平均水平。其中，作為底層基礎(chǔ)的IaaS細分市場增速最快，將首先釋放業(yè)績。公有云市場已被互聯(lián)網(wǎng)巨頭占據(jù)，A股上市公司的主要機會集中在私有云市場的行業(yè)云和與之配套的云安全領(lǐng)???????。

對比美國云計算的發(fā)展歷程，我國云計算正處于快速發(fā)展階段。不管是需求端的刺激、供給端的推動還是技術(shù)變革的支撐，都為我國云計算的快速發(fā)展提供了增長環(huán)境。按需付費的商業(yè)模式極大地刺激了原有IT產(chǎn)業(yè)體系，提高了企業(yè)運營效率，降低了運營成本。企業(yè)上云需求與日俱增，從原來的游戲、互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，逐步向金融、政務(wù)、視頻等行業(yè)擴展，云計算市???????規(guī)模有望計算釋放。

此外，信達證券還指出，中國因為經(jīng)濟體量龐大、市場監(jiān)管的特殊性將成為全球最主要的私有云市場，隨著5G、物聯(lián)網(wǎng)、智能化技術(shù)的落地，私有云市場將進一步得到支撐，前面還有成長空間。我國私有云市場已呈現(xiàn)出以企業(yè)數(shù)字化、智能化轉(zhuǎn)型需求為著眼點，向縱深行業(yè)落地的態(tài)勢。